森明光电股份有限公司的财务状况显示出较大的挑战和风险。经营活动产生的现金流量净额为负,表明公司在日常运营中面临现金流压力,且总现金及现金等价物也出现了显著减少,期末余额较期初下降了近90万美元。这种现金流的紧张可能导致公司在短期内难以满足运营和投资的需要。
从盈利能力来看,公司净利润为负,亏损达到146.9万美元,销售净利率为负38.07%,显示出公司在销售上存在较大压力,营业成本占比较高,达到76.68%。尽管营业收入有所增长,但毛利润仅为90万美元,销售毛利率为23.33%,表明公司在控制成本和提升销售效率方面仍需努力。
在负债结构方面,公司的资产负债率高达75.98%,显示出公司依赖债务融资的程度较高,流动比率和速动比率分别为0.95和0.40,说明公司短期偿债能力较弱,流动资产不足以覆盖流动负债,存在一定的流动性风险。股东权益合计仅为276.5万美元,归属于母公司的股东权益在总负债中占比较低,仅为32%。这表明公司在资本结构上也面临一定的压力。
此外,公司的存货和应收账款周转天数分别为351.08天和51.12天,显示出存货管理和应收账款回收方面存在一定的滞后,可能影响到公司的资金流动性。尽管每股净资产相对较低,但其增长率为61.97%,显示出一定的潜在改善空间。
总体而言,森明光电股份有限公司在财务状况上面临较大的挑战,包括现金流紧张、盈利能力不足、较高的负债率以及流动性风险。公司需要采取有效的措施来改善其财务表现,提高运营效率,以应对当前的财务压力。